(19)国家知识产权局 (12)发明 专利申请 (10)申请公布号 (43)申请公布日 (21)申请 号 202210947373.4 (22)申请日 2022.08.09 (71)申请人 英博智云 （成 都） 科技有限公司 地址 610041 四川省成 都市天府大道北段 1677号B座415号 (72)发明人 郑羽　杨永鑫　 (74)专利代理 机构 成都九鼎天元知识产权代理 有限公司 51214 专利代理师 舒盛 (51)Int.Cl. G06Q 30/02(2012.01) G06Q 40/04(2012.01) G06F 7/58(2006.01) G06F 7/575(2006.01) G06F 7/498(2006.01) (54)发明名称 一种基于标准化流的欧式期权 定价系统 (57)摘要 本发明提供一种基于标准化流的欧式期权 定价系统包括标准正态分布随机数生成器或均 匀分布随机 数生成器； 以及 乘法器m1、 加法器a1、 激活模块、 循环模块、 减法器s1 、 比 较器 comparisor1、 多路复用器MUXB、 累加器、 乘法器 m2、 乘法器m3。 本发明基于标准化流的欧式期权 定价系统采用硬件电路实现， 能够提高数据处理 效率， 从而解决当前计算设备难以实现微秒级的 期权定价的问题。 权利要求书3页 说明书6页 附图2页 CN 115311010 A 2022.11.08 CN 115311010 A 1.一种基于标准 化流的欧式期权 定价系统， 其特 征在于， 包括： 标准正态分布随机数生成器， 用于构造 M个标准正态分布随机数样本； 乘法器m1， 用于将输入的参数a(1)与某个正态分布随机数样本相乘； 加法器a1， 用于将乘法器m1产生的结果同输入的参数b(1)相加产生结果h(1)； 激活模块， 用于将加法器a1产生的结果h(1)激活转化为h(2)； 循环模块， 用于循环执行乘法器m1、 加法器a1和激活模块， 得到结果h(n+1)； 其中， n表示 设定的循环次数； 减法器s1， 用于根据期权类型将循环模块得到的结果h(n+1)同期权的行权价格进行运 算； 比较器comparisor1， 用于将减法器s1的输出与0进行比较并输出控制信号： 如果减法 器s1的输出 大于0， 则输出控制信号 为1； 如果减法器s1的输出小于 0， 则输出控制信号 为0； 多路复用器MUXB， 用于根据比较器comparisor 1输出的控制信号选择输出选择0或者将 减法器s1的输出作为自身的输出： 如果比较器comparisor1输出的控制信号为1， 多路复用 器MUXB的输出为减法器s1的输出； 否则多路复用器MUXB输出为0； 累加器， 用于将M个标准正态分布随机数样本以及由M个标准正态分布随机数样本依次 经乘法器m1、 加法器a1、 激活模块、 循环模块、 减法器s1、 比较器comparisor1和多路复用器 MUXB得到的结果进行累加， 并获得累加结果sum_payof f； 乘法器m2， 用于将累加器结果sum_payof f乘以1/M； 乘法器m3， 用于将乘法器m2的输出乘以贴现率er t得到最终的期权 定价pay_of f。 2.根据权利要求1所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 所述激活模 块将加法器a1产生的结果h(1)激活转化为h(2)的表达式为： 其中， x表示加法器a1产生的结果h(1)， Φ(x)表示激活模块的结果h(2)。 3.根据权利要求2所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 所述激活模 块包括： 指数生成器EXP， 用于将加法器a1产生的结果h(1)进行指数运 算； 加法器a2， 用于将指数生成器EXP的结果加1； 对数生成器l og1， 用于将加法器a2的结果进行对数运 算； 对数生成器l og2， 用于生成2的对数l og(2)； 比较器comparisor2， 用于将加法器a1产生的结果h(1)与0进行比较： 如果加法器a1产生 的结果h(1)与0大于等于 0， 则输出1； 如果加法器a1产生的结果h(1)与0大于等于 0， 则输出0； 减法器s0， 当比较器comparisor2输出为1时， 用于将对数生成器log1的结果减去对数 log(2)； 当比较 器comparisor 2输出为0时， 用于将对数l og(2)减去对数生成器l og1的结果。 4.根据权利要求3所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 贴现率ert 的表达式为： ert＝e‑r τ 其中， r是 预设的无风险利率， τ 是期权合约的到期时间。权　利　要　求　书 1/3 页 2 CN 115311010 A 25.根据权利要求1 ‑4任一项所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 减 法器s1的运 算如下： 当期权为看涨期权， 将循环模块得到的结果h(n+1)与期权的行权价格相减； 当期权为看跌期权， 将期权的行权价格与循环模块得到的结果h(n+1)相减。 6.一种基于标准 化流的欧式期权 定价系统， 其特 征在于， 包括： 均匀分布随机变量 生成器， 用于构造 M个均匀分布随机数样本； 乘法器m1， 用于将输入的参数a(1)与某个均匀分布随机数样本相乘； 加法器a1， 用于将乘法器m1产生的结果同输入的参数b(1)相加产生结果h(1)； 激活模块， 用于将加法器a1产生的结果h(1)激活转化为h(2)； 循环模块， 用于循环执行乘法器m1、 加法器a1和激活模块， 得到结果h(n+1)； 其中， n表示 设定的循环次数； 减法器s1， 用于根据期权类型将循环模块得到的结果h(n+1)同期权的行权价格进行运 算； 比较器comparisor1， 用于将减法器s1的输出与0进行比较并输出控制信号： 如果减法 器s1的输出 大于0， 则输出控制信号 为1； 如果减法器s1的输出小于 0， 则输出控制信号 为0； 多路复用器MUXB， 用于根据比较器comparisor 1输出的控制信号选择输出选择0或者将 减法器s1的输出作为自身的输出： 如果比较器comparisor1输出的控制信号为1， 多路复用 器MUXB的输出为减法器s1的输出； 否则多路复用器MUXB输出为0； 累加器， 用于将M个均匀分布随机数样本以及由M个均匀分布随机数样本依次经乘法器 m1、 加法器a1、 激活模块、 循环模块、 减法器s1、 比较器comparisor1和多路复用器MUXB得到 的结果进行累加， 并获得累加结果sum_payof f； 乘法器m2， 用于将累加器结果sum_payof f乘以1/M； 乘法器m3， 用于将乘法器m2的输出乘以贴现率er t得到最终的期权 定价pay_of f。 7.根据权利要求6所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 所述激活模 块将加法器a1产生的结果h(1)激活转化为h(2)的表达式为： 其中， x表示加法器a1产生的结果h(1)， Φ‑1(x)表示激活模块的结果h(2)。 8.根据权利要求7所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 所述激活模 块包括： 指数生成器EXP， 用于将加法器a1产生的结果h(1)进行指数运 算； 比较器comparisor2， 用于将加法器a1产生的结果h(1)与0进行比较： 如果加法器a1产生 的结果h(1)与0大于等于 0， 则输出1； 如果加法器a1产生的结果h(1)与0大于等于 0， 则输出0； 当比较器comparisor2输出为1时， 乘法器m4用于将指数生成器EXP的结果乘以2； 减法 器s0用于将乘法器m4的结果 ‑1； 对数生成器l og用于将减法器s0的结果进行对数运 算； 当比较器comparisor2输出为0时， 减法器s0用于将2减去指数生成器EXP的结果； 对数 生成器log用于将减法器 s0的结果进行对 数运算； 减法器a2用于将对 数生成器log的结果与 加法器a1产生的结果h(1)相加。 9.根据权利要求8所述的基于标准化流的欧式期权定价系统， 其特征在于， 贴现率ert权　利　要　求　书 2/3 页 3 CN 115311010 A 3